Михаил Ханов, управляющий директор ИК «Алго Капитал» — о пользе и рисках открытых списков компаний с признаками нелегальной деятельности

Россияне в пандемию поменяли свои инвестиционные предпочтения и стали чаще вкладываться в альтернативные инструменты, отодвинув в сторону классические банковские депозиты из-за снизившейся доходности по вкладам. Количество инвесторов на фондовом рынке приблизилось к 10% экономически активного населения страны, по данным Центробанка.

Так, на Московскую биржу пришли почти 5 млн новых инвесторов, на Санкт-Петербургскую — 2,5 млн. Суммарный объем вложений на фондовом рынке, по оценке Национальной ассоциации участников фондового рынка (НАУФОР), достиг по итогам года почти 6 трлн рублей. В первом квартале 2021 года тренд розничных инвестиций продолжился — число зарегистрированных физлиц на фондовом рынке увеличилось примерно на 2,3 млн, превысив показатель 11 млн человек, а число активных клиентов компаний, занимающихся инвестиционной деятельностью, составило 1,8 млн человек.

Этот позитивный для экономики тренд имеет и обратную сторону медали — рост мошенничеств на финансовом рынке и, соответственно, рост убытков россиян. Так, Центральный банк России опубликовал список из около 2 тыс. компаний с признаками нелегальной деятельности. Цель действа — минимизация ущерба для населения от финансовых пирамид. Если подробнее, то по итогам 2020 года ЦБ выявил 222 финансовые пирамиды, 821 черного кредитора, 395 мошенников на Forex-рынке. За I квартал текущего года эти цифры составили соответственно 85, 144 и 124 (итого, вместе с другими нелегалами на финрынке, — 361 организация). Все это — потери денежных средств со стороны населения России, тех граждан, которые готовы быть активными инвесторами и поддерживать экономику страны.

Регулятор уже давно выявляет мошенников на финансовом рынке с помощью собственной системы мониторинга интернета (о ней подробностей не сообщается). Вероятно, одним из методов пресечения развития мошеннической деятельности ЦБ выбрал публичную информационную кампанию. Так, списки, о которых идет речь выше, появились еще до того, как деятельность этих подозрительных компаний остановили власти, сообщил первый зампред ЦБ РФ Сергей Швецов. При этом перечень не содержит сведений о физических лицах и индивидуальных предпринимателях, подчеркивается в пресс-релизе ЦБ.

Финансовая безграмотность

На мой взгляд, очень важно в этом ключе не только контролировать возникновение финансовых пирамид, но и развивать финансовую грамотность населения, бороться с мисселингом (при подобных продажах преднамеренно искажается информация о товаре), некорректным объяснением сложных финансовых продуктов клиентам финансовых организаций. Этим, конечно, регулятор и добросовестные участники рынка стараются активно заниматься. Но, например, до сих пор основой удач в махинациях является недостаточная осведомленность населения о правилах инвестирования и работы на финансовом рынке. Также характерной чертой мошеннических финансовых интернет-проектов представляется отсутствие открытых контактов и подробной информации на сайте.

Список подозрительных компаний можно найти на сайте ЦБ, чтобы проверить, не попала ли та организация, в которую вы собрались инвестировать, в этот черный шорт-лист. Подробный путь: сайт ЦБ, кнопка «Проверить финансовую организацию».

Зачастую пирамиды привлекают деньги в микрофинансовые организации с низкой надежностью, в якобы успешные в будущем криптовалюты. В последнем случае расчеты, как правило, производятся в биткойнах. Нелегальные Forex-дилеры сейчас также все чаще делают ставку на криптовалюты. Они убеждают россиян, потенциальных клиентов, что платить в виртуальной валюте удобнее, потому что таковы нюансы иностранного законодательства.

По экспертным оценкам, около 70% подобных организаций — просто мошенники, они берут деньги за оказание услуг на Forex, но фактически их не предоставляют. Еще 30% из них говорят, что имеют лицензию иностранного регулятора, что не подтверждается при проверке. Кроме того, мошеннических кредиторов характеризует то, что они выдают кредиты под залог единственного жилья.

Алгоритм действий

По словам Сергея Швецова, юридическое пресечение деятельности таких организаций — долгий этап, поэтому люди слишком поздно понимают, что это мошенники. Публикация списка, по его словам, может сократить потери — потенциальные инвесторы смогут заблаговременно понять все детали и не попасть в капкан злоумышленников. Как только финансовая организация оказалась в этом списке, ЦБ отправляет документы в уполномоченные органы для пресечения их деятельности.

Также выявлять злоумышленников Центробанк намерен через сканирование интернета, по обращениям населения и при помощи волонтеров. Регулятор уже сотрудничает с общественными организациями, например с Народным фронтом, который создал проект «Мошеловка.РФ» (волонтерским сервисом в финансовой сфере). Информация пока обновляется каждые десять дней, но в планах у ЦБ со временем перейти на ежедневную актуализацию.

Если кто-то подозревает финансовую компанию в мошенничестве, об этом можно сообщить ЦБ на их сайте. «Дальше мы будем разбираться с этим, и, если действительно увидим, что этот участник работает нелегально, он будет оперативно внесен в список», — отмечал Сергей Швецов.

Не вышло бы боком

Вероятно, необходимость формирования такого списка и усиления работы с потенциальными финансовыми пирамидами давно назрела, и, на мой взгляд, это очень правильное решение Центрального банка. Подобный сервис, безусловно, будет полезен.

Хотя уже сейчас заметны некоторые перегибы. Например, в этот список включена вполне приличная компания Interactive Brokers по формальным признакам. Как бы не получилось, что этот список будет исполнять не только заявленную функцию защиты от мошенников, но и заградительную для добросовестных брокеров из других юрисдикций. Кроме того, если организация попала в него по случайным формальным признакам, а потом все подозрения были сняты, то придется ждать — черный список пока обновляется раз в десять дней.

Банки, как известно, не любят разбираться, да и на это тоже нужно время и сотрудники, поэтому в лучшем случае неудачливому брокеру заблокируют счет. А в худшем — попросят закрыть счет в банке. В связи с чем пока неясно, как подобные ситуации отразятся на взаимоотношениях брокеров и иных инвестиционных организаций с банками и, как следствие, с клиентами.